SMA vs. EMA: ¿cuál es la diferencia?

Ambas son formas de suavizar precios nerviosos en una sola línea de tendencia promediando el pasado reciente. La SMA trata cada día de su ventana por igual, mientras que la EMA da más peso a los días recientes, así que reacciona antes cuando el precio cambia de dirección. La elección es un intercambio: estabilidad frente a velocidad.

Una SMA es el promedio simple de los últimos N precios de cierre, contando cada día igual, mientras que una EMA repondera la ventana para que los precios más nuevos pesen más y los antiguos se desvanezcan. La EMA se pega al precio y gira antes, lo que ayuda en decisiones de corto plazo pero también hace que la engañen movimientos breves que enseguida se revierten. La SMA es más lenta y tranquila: se pierde el primer tramo de cada giro real, pero ignora casi todo el ruido. El ejemplo más conocido es la SMA de 200 días, que muchos inversores tratan como una línea divisoria: el precio por encima cuenta como mercado sano, y por debajo como mercado débil. Tanta gente vigila esa línea que acaba imponiéndose en parte sola. Los operadores suelen usar a la vez una media rápida y una lenta, y de ahí salen las señales de cruce como el cruce dorado. Ninguna media predice nada; ambas describen el pasado.

La puntuación en estrellas de un vendedor online, calculada de dos maneras: una promedia todas las reseñas de la historia, la otra cuenta doble las del último mes. Cambia la dirección de la tienda, y la puntuación ponderada por lo reciente salta en semanas mientras el promedio histórico tarda meses en enterarse. Ninguna se equivoca: una responde cómo es la tienda ahora, la otra cómo ha sido de forma fiable.